بازده اوراق خزانهداری ایالات متحده روز چهارشنبه به دلیل افزایش قیمت نفت به بالاترین سطح خود در نزدیک به ۲۰ سال اخیر رسید. بازده اوراق خزانهداری ۱۰ ساله که به شدت بر نرخهای وام مصرفکننده مانند وامهای مسکن تاثیر میگذارد، به ۵.۰۸ درصد افزایش یافت که بالاترین سطح آن از ژوئن ۲۰۰۷ به شمار میرود. همچنین، بازده اوراق خزانهداری ۳۰ ساله به ۵.۳۸ درصد رسید که نیز سطحی است که از قبل از بحران مالی جهانی دیده نشده بود.
افزایش قیمت نفت و تاثیر آن بر بازارها
قیمت نفت برنت اروپا به بیش از ۱۰۱ دلار برای هر بشکه رسید و نفت خام آمریکا نیز به نزدیک ۹۲ دلار افزایش یافت. افزایش قیمتهای نفت معمولاً به افزایش بازده اوراق قرضه منجر میشود، زیرا هزینههای بالاتر انرژی میتواند بر تورم تاثیر بگذارد. روز سهشنبه، دونالد ترامپ اعلام کرد که مقامات آمریکایی با نمایندگان ایران در مجمع عمومی سازمان ملل در حال گفتگو هستند، که این امر به کاهش قیمتهای نفت و ایجاد برخی امیدها در بازارها برای پایان دادن به جنگ ایران، که اکنون به ماه هفتم خود رسیده است، کمک کرد.
بیشتر بخوانید: بازار اوراق قرضه فرصتهای مالیاتی بزرگی برای سرمایهگذاران ایجاد میکند
پیامدهای افزایش بازده و قیمتهای انرژی
اما این امید سریعاً محو شد. گزارشی که روز سهشنبه از مذاکرات آمریکا و ایران منتشر شد، نشان داد که گفتگوها "طولانی" بوده، اما هنوز کارهای بیشتری باید انجام شود و "میانجیگران به کار خود ادامه خواهند داد." سپس، صبح چهارشنبه، یک آژانس نظارت بر تجارت دریایی بریتانیا گزارش داد که یک کشتی باری در تنگه هرمز، یک نقطه کلیدی برای تأمین انرژی جهانی، به دلیل برخورد با یک جسم ناشناخته متوقف شده است. این تنگه به دلیل جنگ ایران به حالت نیمهتعلیق درآمده و وضعیت آن چندین ماه است که به همین شکل باقی مانده است.
ترامپ همچنین با بیان اینکه از ممنوعیت صادرات سوخت دیزل از ایالات متحده حمایت میکند، قیمتهای انرژی را بیثبات کرد. او به خبرنگاران در مجمع عمومی سازمان ملل گفت: "گفتم که بیایید دیزل را ارسال نکنیم." صنعت انرژی نیز روز چهارشنبه هشدار داد که ممنوعیت صادرات به قیمتهای بالاتر برای آمریکاییها منجر خواهد شد. "حذف دیزل ایالات متحده از بازار میتواند منجر به کاهش فعالیتهای پالایشگاهی، آسیب به اقتصاد جهانی و قیمتهای بالاتر در ایالات متحده شود," گفتند.
وزیر انرژی کریس رایت نیز گفت که این ممنوعیت نمیتواند به کاهش قیمتها کمک کند. او بیان کرد: "ابزار خشن ممنوعیت صادرات دیزل به هیچ وجه کار نمیکند." قیمتهای آتی دیزل در معاملات اروپایی پس از اظهارات ترامپ تا ۷ درصد افزایش یافت.
علاوه بر افزایش قیمتهای انرژی، دادههای اقتصادی جدید نیز به افزایش بازده اوراق خزانهداری کمک کردند. S&P Global در آخرین گزارش خود از شاخص مدیران خرید اعلام کرد که رشد فعالیتهای تجاری در ایالات متحده برای چهارمین ماه متوالی در سپتامبر شتاب گرفته و به سریعترین نرخ در بیش از پنج سال اخیر رسیده است. هزینههای ورودی شرکتها نیز در سپتامبر با steepest rate در چهار سال گذشته افزایش یافته است.
در نتیجه این تحولات، بازار سهام تحت تاثیر تغییرات در بازده اوراق و قیمتهای نفت کاهش یافت. در میانه روز، شاخص Nasdaq Composite حدود ۱ درصد کاهش یافت و S&P ۵۰۰ نیز ۰.۶ درصد افت کرد. شاخص Dow به میزان ۲۷۰ واحد کاهش یافت. برخی از سهامهایی که بیشترین کاهش را داشتند، به شدت تحت تأثیر تورم بودند، از جمله سهامهای سفر و شرکتهای بزرگ فناوری.
در نتیجه افزایش بازده ۱۰ ساله، نرخ میانگین وام ثابت ۳۰ ساله در حال حاضر به ۷.۱۷ درصد رسیده است.
بیشتر بخوانید: مایکل بوری به سرمایهگذاری منفی ادامه میدهد در حالی که Nasdaq-۱۰۰ به بالاترین سطح تاریخی میرسد · نفت پس از گفتوگوی ایران و آمریکا در نشست سازمان ملل کاهش یافت
